פיזור (Diversification)
פיזור מפחית את התנודתיות של התיק בלי להקטין את התשואה - כל עוד הנכסים אינם קורלציוניים. חשוב להבין: 8 עמדות בטכנולוגיה אינן פיזור - זו עמדה אחת עם שמות שונים.
נוסחת החישוב
סיכון התיק קטן כשהקורלציות בין הנכסים נמוכות
פיזור אמיתי מול מדומה
פיזור אמיתי מפצל בין סקטורים, גיאוגרפיות, מחלקות נכסים וסגנונות מסחר. פיזור מדומה: 8 מניות טכנולוגיה שזזות יחד. המדד הפשוט: ביום שהמדד יורד 3%, כמה מהעמדות ירדו יחד? אם כמעט כולן - הפיזור דמוי.
שאלות נפוצות
כמה עמדות מספיק?
לסווינג: 3-5 עמדות בלתי תלויות. יותר מ-8-10 הופך את הניהול שטחי ומפזר מעבר לתועלת הנוספת.
פיזור חל על סוחר יומי?
בעיקר לא - אלא דרך מגבלת סיכון כוללת לפוזיציות פתוחות ופיזור בין סטאפים.
הפסק לנחש - התחל לנתח את המסחר שלך
ייבוא העסקאות תוך 5 שניות · ללא כרטיס אשראי · גישה מלאה ל-30 יום